อัตราส่วนทางการเงินคืออะไร ทำไมถึงสำคัญ 

อัตราส่วนทางการเงิน คือ ตัวเลขจากงบการเงิน เช่น งบกำไรขาดทุน งบแสดงฐานะทางการเงิน (งบดุล) และงบกระแสเงินสด มาคำนวณหาอัตราส่วนต่างๆ ที่ใช้วิเคราะห์สถานะการเงินของบริษัท 

1. เปรียบเทียบกับบริษัทในอุตสาหกรรมเดียวกัน: อัตราส่วนที่ดีหรือแย่ สามารถบ่งชี้จุดแข็งและจุดอ่อนของบริษัทเมื่อเทียบกับคู่แข่ง 

2. ติดตามการเปลี่ยนแปลงในช่วงเวลา: วิเคราะห์แนวโน้มของอัตราส่วนช่วยให้เห็นว่าบริษัทมีการพัฒนาหรือถดถอยในด้านใด 

3. วิเคราะห์ความเสี่ยงและโอกาส: อัตราส่วน เช่น Debt-to-Equity ช่วยให้นักลงทุนเข้าใจความเสี่ยงจากหนี้สิน 

4. ช่วยในการตัดสินใจลงทุน: นักลงทุนสามารถใช้ข้อมูลอัตราส่วนในการประเมินว่าหุ้นมีมูลค่าที่เหมาะสมและน่าสนใจหรือไม่ 

ข้อจำกัดในการใช้อัตราส่วนทางการเงิน 

1. ไม่สามารถเปรียบเทียบข้ามอุตสาหกรรมได้ 

2. ความแตกต่างในการบันทึกบัญชีที่บริษัทเลือกใช้ 

3. วิเคราะห์จากข้อมูลในอดีตหรือปัจจุบันเท่านั้น 

อัตราส่วนทางการเงินที่ควรรู้จัก 

 อัตราส่วนทางการเงินที่ใช้วัดความถูกความแพง 

1. P/E Ratio วัด ความถูกความแพง ของหุ้น 

• P/E ต่ำ หุ้นราคาถูก 

• P/E สูง หุ้นราคาแพง  

2. P/BV Ratio วัด ความถูกความแพง ของราคาหุ้นที่จะซื้อเทียบกับต้นทุนที่เจ้าของลงทุน 

• P/BV < 1 ซื้อหุ้นได้ราคาถูกกว่าเจ้าของ 

• P/BV > 1 ซื้อหุ้นได้ราคาแพงกว่าเจ้าของ 

อัตราส่วนทางการเงินที่วัดผลการทำกำไร 

1. ROE วัดความสามารถในการสร้างผลตอบแทนจากส่วนของเจ้าของ 

• ROE > 0  บริษัทสร้างผลตอบแทนให้ผู้ถือหุ้นได้ 

• ROE < 0  บริษัทขาดทุน ไม่สามารถสร้างผลตอบแทนให้ผู้ถือหุ้นได้ 

2. ROA วัดผลการดำเนินงานจากการใช้สินทรัพย์ที่มีอยู่ได้อย่างมีประสิทธิภาพมากแค่ไหน 

• ROA > 0 บริษัทสามารถสร้างกำไรสุทธิจากสินทรัพย์ได้ 

• ROA < 0 บริษัทไม่สามารถสร้างกำไรสุทธิจากสินทรัพย์ได้ 

อัตราส่วนทางการเงินที่วัดผลตอบแทนผู้ถือหุ้น 

1. Dividend Yield ช่วยคำนวณความคุ้มค่าก่อนการลงทุน 

• Dividend Yield > 0 บริษัทมีการจ่ายเงินปันผลให้กับนักลงทุน 

• Dividend Yield = 0 บริษัทไม่มีการจ่ายเงินปันผลให้กับนักลงทุน 

2. DPS  ใช้ในการคำนวณอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผล 

• DPS > 0 บริษัทมีการจ่ายเงินปันผลต่อหุ้น 

• DPS = 0 บริษัทไม่มีการจ่ายเงินปันผล 

ตัวอย่างการอ่านอัตราส่วนทางเงินของ BBL 

จากรูปสามารถอ่านค่าได้ว่าหุ้น BBL มี P/E Ratio ปี 2023 = 7.41 เมื่อเทียบกับปี 2022 ที่มีค่า = 10.07 หมายความว่าราคาหุ้นของ BBL ในปี 2023 ถูกกว่าปี 2022    

Source: Stock Signals (As of Nov 2024) 

วิธีติดตาม และวิเคราะห์อัตราส่วนทางการเงินง่าย ๆ สำหรับมือใหม่ 

1. เมนู Stock Signal  

• Login เข้าใช้งานผ่านหน้าเว็บไซต์หลักทรัพย์บัวหลวง คลิกที่นี่ > เลือกแถบ Pre-Trade > Stock Signals > คลิก Summary แล้วค้นหาหุ้นที่สนใจ หรือ  

• Login Streaming > คลิกแถบ BLS > เลือก Stock Signals > คลิก Summary แล้วค้นหาหุ้นที่สนใจ   

2. Trade Master 

คลิกไอคอน   >  เลือกเมนู Fundamental > ค้นหาหุ้นที่สนใจ 

3. ดูอัตราส่วนการเงินด้วยกราฟ บน Trade Master 

เลือกที่เมนู Chart > เลือกเมนูย่อย Financial Chart > พิมพ์ค้นหาหุ้นที่สนใจ 

แจ้งเตือนวิเคราะห์งบออก ดี/ไม่ดี จาก BLS Research 

ผ่านแอป Wealth Connex บนแถบ Wealth เลือกเมนู บทวิเคราะห์ & ข่าว 

นักลงทุนมือใหม่ ดาวน์โหลดแอปพลิเคชัน Wealth CONNEX เพื่อเริ่มต้นเรียนรู้และเข้าถึงทุกบริการลงทุนกับหลักทรัพย์บัวหลวง

• IOS รองรับ iOS 14 ขึ้นไป ติดตั้ง คลิกที่นี่
• Android รองรับ 7.0 ขึ้นไป ติดตั้ง คลิกที่นี่
• Notebook & Personal Computer Browser Support : Chrome, Firefox, Safari7+, IE11+

อ่านคู่มือและเงื่อนไขการใช้งานคลิกที่นี่
 
✅ สามารถสอบถามข้อมูลเพิ่มเติมได้ที่แอป Wealth CONNEX บริการเชื่อมต่อทุกความรู้และบริการลงทุน
เลือกเมนู CHAT กด Chat With Customer Service

📌 เปิดบัญชีหุ้นออนไลน์กับหลักทรัพย์บัวหลวง สะดวก ง่าย ไม่ต้องส่งเอกสาร คลิก   👇

 

หรือศึกษาวิธีการเปิดบัญชีบนหน้าเว็บไซต์เพิ่มเติม คลิก